Kapitalmarkt & kotierte Gesellschaften

Wir erbringen umfassende rechtliche Dienstleistungen für die gesamte Abwicklung von Kapitalmarkttransaktionen. Unser Kapitalmarktrechts-Team hat insbesondere auch Erfahrung in der Beratung von Gesellschaften bei deren Börsengang und bei Kapitalerhöhungen und der Erstellung der dazugehörenden Emissionsprospekte. Unsere Anwältinnen und Anwälte, die u.a. bei der SIX Swiss Exchange und bei der BX Swiss als anerkannte VertreterInnen akkreditiert sind, wirken regelmässig bei Kotierungen an der SIX Swiss Exchange und BX Swiss mit (sowie – in Zusammenarbeit mit anderen BeraterInnen – auch an ausländischen Börsen). Insbesondere sind wir auch auf komplexe und innovative Finanzprodukte wie strukturierte Produkte, Verbriefungstransaktionen und digitale Assets spezialisiert.

Ausserdem unterstützen wir börsenkotierte Gesellschaften regelmässig bei öffentlichen Übernahmen oder Abwehrkämpfen gegen feindliche Angreifer und sorgen für die nötigen Abklärungen und Verfügungen bei der schweizerischen Übernahmekommission (UEK). Zudem beraten wir kotierte Unternehmen laufend bei Fragen zu Melde- und Offenlegungspflichten und insbesondere zu Ad-hoc-Publizität.

Weiter erbringen wir spezielle Beratungen für Emittenten, Banken, Wertpapierhäuser, Fintech-Gesellschaften, Börsen und Handelsplätze zu den rechtlichen und regulatorischen Belangen der Ausgabe von Wertpapieren und zum Handel im Sekundärmarkt, unter anderem:

• Unterstützung bei der Strukturierung der Transaktion und Abwicklung der Transaktion
• Beratung betreffend sämtliche Vorschriften bei Emissionen
• Ausarbeitung und Eingabe von Kotierungsgesuchen an die SIX Swiss Exchange
• Beratung zu regulatorischen Vorgaben und zu deren Einhaltung bei Platzierungen
• Freundliche und feindliche öffentliche Übernahmen

Kapitalmarkttransaktionen umfassen unter anderem:

• CHF 811 Mio. IPO des Baloise Swiss Property Fund an der SIX Swiss Exchange
• Börsengang und Kapitalerhöhung der RealUnit Schweiz AG an der BX Swiss
• Börsengang der Edisun Power an die SIX Swiss Exchange
• Kapitalerhöhung der 3S Swiss Solar Systems und öffentliche Übernahme/Fusion mit Meyer Burger
• Beratung von zahlreichen Banken und SPVs bei der Emission von strukturierten Produkten (inkl. aktiv-verwalteten Zertifikaten, AMCs) und Exchange Traded Products (ETPs)
• Listings von zahlreichen Exchange Traded Funds (ETFs) an der SIX Swiss Exchange
• Durchführung von mehreren Verbriefungstransaktionen
• Grosse und grenzüberschreitende M&A-Transaktionen
• Beratung bei neuen Segmenten für die BX BerneXchange
• Unterstützung der VSG Vange Software Group AG (chinesische Softwaregesellschaft) in ihrem IPO an der Frankfurter Börse (Entry Standard)
• Holdingstruktur / öffentliches Übernahmeangebot BKW AG betr. BKW FMB Energie AG
• Beratung mehrerer Gesellschaften in Abwehrkämpfen (Referenzen auf Verlangen)
• Beratung des Unternehmers bei der Nachfolgeregelung und beim Verkauf der Schleuniger Holding AG, einem Hersteller von Kabelverarbeitungs-Maschinen, an die Metall Zug Gruppe
• Beratung einer Private Equity Firma bei der Übernahme der Kapitalerhöhung einer Pharma-Gesellschaft
• Beratung der Galenica AG, einer an der SIX Swiss Exchange kotierten Medikamentenhandels-Gesellschaft, beim Kauf von Aspreva Pharmaceuticals, einer an der NASDAQ kotierten kanadischen Gesellschaft, einschliesslich der Finanzierung (Transaktionswert CHF 1.1 Mia)
• Kapitalerhöhung der Von Roll Holding
• Beratung von mehreren grossen Banken und börsenkotierten Unternehmen bei Finanzierungen, einschliesslich Ausstellen von Legal Opinions
• Beratung von ausländischen Banken in Bezug auf Clearing- und Settlementverträge etc.
• Beratung von mehreren Emittenten im Zusammenhang mit Insider-Policies, Blocking Periods, Offenlegungspflichten, Management-Transaktionen, Ad-hoc-Meldepflicht und Regelmeldepflichten
• Beratung und in einzelnen Fällen Vertretung in Sanktionsverfahren
• Beratung von mehreren Emittenten im Zusammenhang mit Corporate Governance, Corporate-Governance-Berichten und dabei insbesondere mit Entschädigungsberichten respektive der Berichterstattung über Entschädigungen sowie der Prüfung von Auszügen aus Geschäftsberichten
• Beratung von mehreren Emittenten im Zusammenhang mit verrechnungssteuerfreien Dividendenausschüttungen sowie Nennwertherabsetzungen und Aktienrückkauf-Programmen mit anschliessender Kapitalherabsetzung
• Beratung von institutionellen Investoren und Investorengruppen im Zusammenhang mit Grosstransaktionen (Fusion Novartis mit Alcon nach Erwerb der Mehrheit von Nestlé; Actelion; Verkauf Synthes etc.)